Region Deep-Dive
أمريكا اللاتينية
أبرز اللغات في هذه المنطقة: Español · Português · English · Français · 中文
المنصات ذات الصلة مدرجة تحت استخبارات المنصات. يمكن التحقق من كل رقم أدناه في النص المصدري الموسّع. استخبارات المنصات.
Key Research
Source notes and the methodology audit that underpin this region.
Qما حجم سوق التجارة الإلكترونية في أمريكا اللاتينية، وكيف ينمو؟
~$150 –200B (2024)؛ من المتوقع أن يتجاوز عام 2026 $200B؛ البيع بالتجزئة عبر الإنترنت في البرازيل 2025 R$235B (~$40 –43B)؛ المكسيك 2025 MX$941B (+19.2%)
أرقام فردية عالية إلى أرقام مزدوجة (eMarketer: إحدى مناطق التجارة الإلكترونية الأسرع نموًا في العالم)؛ ومن المتوقع أن تقود المكسيك نمو أمريكا اللاتينية في عام 2026
توسيع: قسم التقرير العالمي الأصلي (تفاصيل البلد/السوق الفرعي والمصادر)
6. أمريكا اللاتينية
6.1 نظرة إقليمية
- eMarketer (2025): استعادت أمريكا اللاتينية «موقعها بوصفها أسرع أسواق التجارة الإلكترونية نموًا في العالم»؛ ويُتوقع أن تتجاوز التجارة الإلكترونية الإقليمية $200B في 2026 (تقدير قطاعي).
- المصدر: https://www.emarketer.com/content/latin-america-ecommerce-forecast-2025-growth-outlook-argentina-brazil-mexico ; https://www.ikj168.com/36935.html
- المحركات: الجوال أولًا، موجة اللانقد (Pix، Mercado Pago، إلخ)، تجارة إلكترونية عابرة للحدود نشطة (96% من المستهلكين البرازيليين لديهم تجربة شراء عابر للحدود)، وثقافة الأقساط في أسواق التضخم المرتفع.
- المصدر: https://www.pymnts.com/news/mobile-commerce/2025/cashless-wave-sweeps-latin-america-amid-mobile-fintech-boom/ ; https://www.amz123.com/kx/SwP8Mw4I
6.2 البرازيل (أكبر سوق)
- تعريفات الحجم تختلف (يجب ذكرها): تعريف B2C لدى R&M 2025 $64.09B (+9.9%)؛ تعريف تجارة إلكترونية تجزئة iiMedia $86.53B؛ تعريف قطاعي ABComm 2025 فعلي R$235B (نحو $42–45B)، 2026 متوقع R$258B.
- المصدر: https://www.globenewswire.com/de/news-release/2026/01/22/3223437/28124/en/Brazil-B2C-Ecommerce-Business-Report-2025-Market-to-Grow-by-9-9-to-Reach-64-09-Billion-Forecasts-to-2029.html ; https://www.iimedia.cn/c1094/109481.html ; https://www.baijing.cn/article/56161
- التجارة الإلكترونية نحو 9% من التجزئة البرازيلية؛ واختراق التسوق عبر الإنترنت نحو 70%.
- المصدر: https://www.chwang.com/news/185073367176 ; https://www.tkfff.com/149002.html
- المنصات: Mercado Livre مهيمن (Shein أكبر منصة تجارة إلكترونية للأزياء في البرازيل، GMV أزياء R$15B)؛ وارتفعت الحصة المجمعة للمنصات الآسيوية العابرة للحدود إلى 41.5% (Shopee/Shein/AliExpress/Temu)؛ واستعادت Shopee المرتبة الثانية في حركة البرازيل.
- المصدر: https://www.dny1.com/Main/ArticleDetails?id=886579476673073152 ; https://mjzj.com/article/fp9ilf5j6pz5 ; https://www.ikj168.com/23707.html
- المدفوعات: Pix محرك النمو — 2025 79.8 مليار معاملة، R$35.36 تريليون؛ أُطلقت أقساط Pix (Pix 4x BNPL)؛ BNPL البرازيل 2025 $4.66B (+14%).
- المصدر: https://clearingpost.com/insights/pix-breaks-all-records-in-2025-798-billion-transactions-move-r-3536-trillion/ ; https://thepaypers.com/payments/news/ebanx-pagaleve-launch-pix-instalment-bnpl-solution-in-brazil ; https://www.businesswire.com/news/home/20250228118181/en/Brazil-Buy-Now-Pay-Later-Business-Report-2025-BNPL-Payments-to-Grow-by-14-to-Reach-$4.66-Billion-this-Year-with-Cleo-ADDI-and-DiniePay-Leading---Investment-Opportunities-to-2030---ResearchAndMarkets.com
6.3 المكسيك (محرك نمو إقليمي)
- تجارة إلكترونية 2024 $38.844B / MX$789.7B (+20%)؛ التجارة الإلكترونية نحو 6.9% من الناتج المحلي الإجمالي (AMVO/INEGI)؛ اختراق التسوق عبر الإنترنت مرتفع («84%» إعادة سرد ثانوية، غير متحقَّق منها مستقلًا — تُستخدم بحذر).
- المصدر: https://www.americaeconomia.com/en/node/290899 ; https://mexicobusiness.news/ecommerce/news/mexico-e-commerce-hits-69-gdp-2024 ; https://www.amz123.com/kx/xv1QYzZM
- 2025 MX$941B (+19.2%)؛ ويُتوقع أن تقود المكسيك نمو التجارة الإلكترونية في أمريكا اللاتينية في 2026.
- المصدر: https://www.dny1.com/Main/ArticleDetails?id=952217255721046016 ; https://mexicobusiness.news/ecommerce/news/mexico-projected-lead-regions-e-commerce-boom-2026
- المنصات: Mercado Libre وأمازون في الصدارة؛ اختراق Shein/Temu يرتفع بسرعة؛ والبائعون الأمريكيون مهمون في العابر للحدود.
6.4 الأرجنتين · تشيلي · كولومبيا
- الأرجنتين: قيمة معاملات تقرير CACE 2025 +55%، والمشتريات العابرة للحدود حتى 47% من المزيج؛ والأقساط بلا فائدة تكتيك مبيعات أساسي.
- المصدر: https://zxchuhai.com/202603/46332.html ; https://integracionempresaria.com.ar/el-sector-del-ecommerce-analiza-al-dia-de-la-ninez-las-cuotas-sin-interes-y-otras-estrategias-claves-para-potenciar-ventas/?lang=en
- تشيلي: رقم قياسي ليوم واحد في Cyber Day نحو $200M؛ 78% من الطلبات العابرة للحدود تأتي من الصين؛ MercadoLibre في الصدارة.
- المصدر: https://www.upkuajing.com/knowledge/zixun/22477 ; https://www.sohu.com/a/949648298_121672345
- كولومبيا: قيمة معاملات التجارة الإلكترونية 2024 نحو 105 تريليون بيزو (+26.7%)؛ Mercado Libre وTemu وأمازون الثلاثة الأولى حركةً.
- المصدر: https://www.trademag.org.tw/page/newsid1/?id=7916345&iz=6 ; https://www.amz123.com/t/3Aq3JRVE
6.5 المنصات
- Mercado Libre (الرائد بلا منازع في أمريكا اللاتينية): إيرادات صافية الربع الرابع 2024 $6.1B (+37%)، وتجاوز المشترون 100 مليون لأول مرة؛ أعلى شركة لاتينية تقييمًا في وول ستريت؛ تخطط لاستثمار $5.8B في البرازيل وإضافة 14,000 موظف؛ سنة كاملة قياسية 2025، إيرادات الربع الرابع +45%.
- المصدر: https://news.mercadolibre.com/en/financial-results-fourth-quarter-2024 ; https://hk.investing.com/news/stock-market-news/article-878209 ; https://news.mercadolibre.com/en/financial-results-fourth-quarter-2025
- أمازون البرازيل: أكثر من 250 مركز وفاء بنهاية 2025؛ 13,000 وظيفة مؤقتة إضافية للجمعة السوداء.
- المصدر: https://100ec.cn/index/detail--6654393.html
- Temu/Shein: تصدرت Temu لفترة وجيزة التصنيفات في البرازيل والمكسيك؛ لكن بعد رفع البرازيل الضرائب في 2024–25 شهدت المنصات الصينية أول تراجع في الحركة (Valor) — تتعايش سرديتا «الحصة ترتفع» و«تفقد الأرض» حسب المقياس والنافذة الزمنية.
- المصدر: https://www.10100.com/article/21960329 ; https://valorinternational.globo.com/business/news/2025/05/14/chinese-platforms-lose-ground-in-brazil-amid-higher-taxes-competition.ghtml
Qما هي منصات التجارة الإلكترونية الخمس الأولى في أمريكا اللاتينية، وكيف تُرتَّب؟
Mercado Libre هو الرائد بلا منازع (GMV ~$65B، أكثر من 120 مليون مشتري)؛ Shopee / Amazon رتبة #2 / #3 في حركة المرور في البرازيل؛ Magalu وCasas Bahia تقليص/إعادة هيكلة التجارة الإلكترونية؛ Temu / Shein هي أحرف البدل عبر الحدود (Temu حركة المرور في المكسيك #1؛ ~41.5% المشتركة عبر الحدود الآسيوية في البرازيل).
توسيع: قسم تقرير الخمس الأولى الأصلي (جداول GMV / الإيرادات / المستخدمين / التموضع)
9. أمريكا اللاتينية
أساس الترتيب: إفصاحات GMV/إيرادات (Mercado Libre، Magalu، Casas Bahia) + حصة حركة البرازيل (Shopee، Amazon؛ Conversion/SimilarWeb: زيارات تجارة إلكترونية البرازيل 2025 33.9 مليار، MELI رقم 1 عند 15.3%، Shopee رقم 2، أمازون رقم 3) + مكانة نوعية. أمريكا اللاتينية الأكثر اكتمالًا لبيانات البرازيل؛ تُحسب المكسيك منفصلة (Temu رقم 1 حركةً).
| المرتبة | المنصة | الشركة | بيانات رئيسية | التموضع ونقاط القوة |
|---|---|---|---|---|
| 1 | Mercado Libre | MercadoLibre (NASDAQ: MELI) | GMV السنة المالية 2025 ~$65B؛ أكثر من 120 مليون مشترٍ؛ إيرادات الربع الرابع '25 $8.76B (+45%)، GMV $19.9B (+36.8%) | الرائد بلا منازع في أمريكا اللاتينية؛ تآزر تكنولوجيا مالية Mercado Pago؛ لوجستيات مملوكة؛ GMV البرازيل الربع الرابع +35% (محايد لسعر الصرف) |
| 2 | Shopee | Sea Ltd | حركة البرازيل رقم 2 (استُعيدت في 2025)؛ GMV البرازيل غير مفصح ([GAP])؛ GMV المجموعة الربع الرابع '25 $36.7B | البرازيل أسرع أسواق Shopee نموًا؛ سعر منخفض+عابر للحدود+لوجستيات محلية (SPX Express) |
| 3 | Amazon (.com.br) | Amazon.com | حركة البرازيل رقم 3؛ GMV البرازيل غير مفصح ([GAP]) | سوق عالمي+لوجستيات Prime؛ شراكة مبيعات ولوجستيات مع Magalu؛ استراتيجية سعر منخفض ضد العابر للحدود الآسيوي |
| 4 | Magazine Luiza (Magalu) | Magalu (B3: MGLU3) | إيرادات صافية السنة المالية 2025 R$27.2B (نحو $4.7–4.9B، تعريف وثيقة النتائج الرسمية)؛ إجمالي ربح الربع الرابع R$3.3B (+3.1%) | أكبر تاجر متعدد القنوات في البرازيل؛ مالية MagaluPay؛ انكمشت التجارة الإلكترونية عمدًا، والمتاجر تحمل الأداء |
| 5 | Grupo Casas Bahia | Casas Bahia (B3: BHIA3) | GMV 2025 رقم قياسي (القيمة غير مفصح عنها [GAP])؛ خُفض الدين 77%؛ مبيعات ائتمان الربع الرابع رقم قياسي | تجزئة مستوى أدنى مدفوعة بالائتمان؛ كانت التجارة الإلكترونية محرك النمو المركزي 2025؛ تحول بعد إعادة الهيكلة |
| بدل | Temu / SHEIN | PDD / Shein | Temu 15.9% من تجارة المكسيك الإلكترونية (الربع الثاني 2025؛ ترتيب السنة الكاملة غير مدقق)؛ Temu+Shein المكسيك مجتمعتان نحو 40% (تعريف مشكوك فيه)؛ المنصات الآسيوية العابرة للحدود في البرازيل مجتمعة نحو 41.5% | صدمة سعر منخفض عابر للحدود، لكن تحت ضغط بعد زيادات ضرائب البرازيل |
⚠️ ملاحظة تعريفية: يخلط الترتيب GMV (MELI/Magalu) والحركة (Shopee/Amazon) والمكانة النوعية (Casas Bahia)؛ البرازيل العدسة الأساسية — إن كانت المكسيك أساسية فإن Temu رقم 1 حركةً ويختلف الترتيب. تجزئة البرازيل عبر الإنترنت 2025 R$235B (نحو $40–43B).
المصادر: نتائج Mercado Libre الرسمية الربع الرابع '25 — https://news.mercadolibre.com/en/financial-results-fourth-quarter-2025 ; حركة البرازيل (Conversion/SimilarWeb عبر إعلام صيني) — https://www.moomooapp.com/hans/news/post/63166146 ; نتائج Magalu — https://www.marketscreener.com/news/magazine-luiza-s-a-earnings-document-ce7e5fd2dc89f121 ; Casas Bahia الربع الرابع '25 — https://www.gurufocus.com/news/8723998/grupo-casas-bahia-sa-bspbhia3-q4-2025-earnings-call-highlights-record-gmv-and-strategic-debt-reduction-amidst-challenges ; Temu المكسيك — https://mexicobusiness.news/ecommerce/news/temu-captures-159-mexicos-e-commerce-2q25
Qما الذي يستحق المتابعة؟
- جمعت المنصات الآسيوية عبر الحدود ~41.5% في البرازيل، ولكن بعد زيادة الضرائب في البرازيل في الفترة 2024-2025، شهدت المنصات الصينية أول انخفاض في حركة المرور (Valor)
- Temu 15.9% للتجارة الإلكترونية في المكسيك (2025 Q2)، حركة المرور #1؛ Temu + Shein المكسيك مجتمعة ~40% (التعريف مشكوك فيه)
- تم إطلاق نظام الدفع بيكس (Pix 4x BNPL)، مما أدى إلى دفع المدفوعات؛ البرازيل BNPL 2025 $4.66B (+14%)؛ 79.8 مليار معاملة في 2025
- Magalu / Casas Bahia تقليص التجارة الإلكترونية بشكل متعمد، والمتاجر التي تحمل الأداء - الشركات المحلية العملاقة تدخل مرحلة الدمج
Qما أبرز الرؤى؟
- يمزج الترتيب بين GMV (MELI/ Magalu) وحركة المرور (Shopee / Amazon) والموقع النوعي (Casas Bahia)
- البرازيل هي العدسة الأساسية. إذا كانت المكسيك هي المرحلة الأساسية، فإن Temu هي حركة المرور #1 ويتغير الترتيب
- تعد المدفوعات الفورية مثل Pix المحرك الأساسي لنمو التجارة الإلكترونية في أمريكا اللاتينية
QAs a merchant, how should I choose and lay out my e-commerce business here?
A practical guide for merchants: which platforms to prioritise in this region, in what order to enter, and what to watch out for.
How to choose a platform
أمريكا اللاتينية أسرع مناطق التجارة الإلكترونية نموًا عالميًا (البرازيل السوق الرئيسي الأول). Mercado Libre (GMV نحو 65 مليار دولار وتمويل Mercado Pago + لوجستيات ذاتية وتغطية 18 دولة) الرائدة المطلقة وتناسب الفئات الشاملة وبائعي العلامات؛ Shopee البرازيل (الثانية حركة مرور وسعر منخفض + عبور حدودي) تناسب المنتجات القياسية الحساسة للسعر؛ Amazon (.com.br) بنية قوية لكن حصتها متأخرة؛ Magalu وCasas Bahia تجزئة شاملة/مدفوعة بالائتمان. حدد الدولة أولًا: بنية البرازيل مقابل المكسيك مختلفة تمامًا (Temu أول حركة مرور في المكسيك).
Entry path & rollout
الأولوية Mercado Libre (موقعا البرازيل + المكسيك، لوجستيات Mercado Envios + تحصيل Mercado Pago، والدفع الفوري Pix والتقسيط حاجة محلية أساسية)؛ السلع القياسية منخفضة السعر تضيف Shopee؛ فئة الأزياء تقيّم Shein. ضرائب الاستيراد البرازيلية مرتفعة (الطرود العابرة للحدود الصغيرة نحو 60%) والمخزون المحلي والكيان المحلي استراتيجية طويلة الأجل؛ يُنصح بإتمام نموذج البرازيل أولًا ثم النسخ إلى المكسيك والأرجنتين.
Watch-outs & risks
بعد تشديد ضرائب الاستيراد البرازيلية خسرت المنصات الصينية العابرة للحدود عمومًا؛ Pix والتقسيط (parcelamento) بنية الدفع الأساسية ودونهما يصعب اكتساب العملاء؛ عمولات MELI ورسومها المالية مرتفعة نسبيًا (احتجاج بائعي الأرجنتين على رسوم شاملة تتجاوز 20%)؛ تقلب سعر الصرف (ريال/بيزو)؛ الضرائب المحلية معقدة (ضرائب الولايات مثل ICMS)؛ انكماش التجارة الإلكترونية لدى Magalu/Casas Bahia يعكس ضعف بيئة الاستهلاك والفائدة البرازيلية.
Platform quick-fit table
What type of seller each Top platform in this region fits best (click a platform for the full merchant analysis):
| Platform | Best-fit sellers |
|---|---|
| Mercado Libre | تناسب أكثر: العلامات وبائعي المصانع المستهدفين للبرازيل/المكسيك كسوقين رئيسيين، خاصة السلع من المتوسط إلى المرتفع قيمة الطلب (3C والأجهزة المنزلية والأزياء والمنزل) المحتاجة لتقسيط/BNPL Mercado Pago لرفع قيمة الطلب، والبائعين ذوي قدرة التنفيذ بالمستودعات المحلية (Full)؛ لا تناسب: البائعين الصغار الراغبين في شحن مباشر عابر للحدود خفيف دون استثمار توطين، ومنخفضي الهوامش على المنتجات البيضاء الحساسين للرسوم المرتفعة. |
| Shopee | يناسب: البائعين ذوي القدرة التنافسية السعرية والفئات الشعبية بالبيع بالكميات (الملابس والسلع سريعة الدوران والمنزل وملحقات الإلكترونيات)، خاصة البائعين المتوسطين والصغار الراغبين في النشر متعدد المواقع في ست دول جنوب شرق آسيا؛ يمكن للبائعين ذوي سلسلة التوريد العابرة للحدود نشر البرازيل بالتوازي. لا يناسب: البائعين المعتمدين على قيمة طلب عالية/علاوة علامة ودون قدرة سعر منخفض — يُنصح هؤلاء بـLazada (صورة العلامات) أو متجر مستقل. |
| Amazon (.com.br) | تناسب البائعين من العلامات التجارية/المصانع ذوي سلسلة التوريد المستقرة والقادرين على تحمل تكاليف مخزون FBA والإعلانات، وكذلك التجار الذين يملكون علامة تجارية يمكن تسجيلها؛ ومع تغطية كاملة للفئات، تتميز المنتجات القياسية مثل 3C والمنزل ومستلزمات الأم والطفل بقوة البيع بالكميات. لا تناسب المبتدئين ذوي الهوامش الضعيفة وبدون تمييز وذوي السيولة المحدودة — فالرسوم والمنافسة تلتهم الأرباح الإجمالية بسرعة؛ ويتطلب التوسع عبر المناطق (أوروبا/اليابان/الشرق الأوسط وغيرها) حل VAT والشهادات المحلية في الوقت نفسه. |
| Magazine Luiza (Magalu) | تناسب أكثر: العلامات والبائعين ذوي الكيان/التخزين والتوزيع المحلي البرازيلي في الإلكترونيات والأجهزة المنزلية والأثاث والمنزل، خاصة السلع من المتوسط إلى المرتفع قيمة الطلب المعتمدة على التقسيط (parcelamento) لرفع قيمة الطلب؛ لا تناسب: المبتدئين العابرين للحدود دون قدرات تشغيل محلية برازيلية المعتمدين على حركة مرور المنصة، والفئات منخفضة الهامش الحساسة للسعر (تخلت المنصة عن حرب الأسعار). |
| Grupo Casas Bahia | تناسب أكثر: موردي/علامات الفئات الاحتياجية البرازيلية المحلية مثل الأجهزة المنزلية/الأثاث/الهواتف القادرين على تحمل نموذج التقسيط وشروط الحساب الطويلة وذوي الوعي الكامل بمخاطر إعادة الهيكلة ورغبة عالية في المخاطرة؛ لا تناسب: المبتدئين العابرين للحدود الباحثين عن عودة أموال مستقرة ومخاطر منخفضة، وبائعي الفئات غير الاحتياجية (الأزياء/السلع سريعة الدوران)، والبائعين غير القادرين على معالجة الضرائب المحلية البرازيلية وشهادات المنتجات. |
Qمن أين يأتي هذا الدليل؟
وثائق البحث الأساسية لهذه المنطقة (مع عناوين URL الكاملة للمصادر):